Giao dịch ký quỹ (Margin Trading) là gì? Kinh nghiệm cho người mới bắt đầu

Giao dịch ký quỹ (Margin Trading) là hình thức rất phổ biến trong thị trường tiền điện tử. Đây là hình thức giao dịch được nhiều nhà đầu tư lựa chọn để gia tăng lợi nhuận khi vào lệnh. Chúng ta dễ dàng thấy cụm từ này trong các nhóm thảo luận về crypto. Vậy giao dịch ký quỹ - Margin trading là gì? Hãy cùng Market247.io tìm hiểu trong bài viết này.

Giao dịch ký quỹ (Margin Trading) là gì?

Margin Trading là gì là một trong những câu hỏi của nhiều người mới khi vừa tham gia thị trường crypto. Giao dịch ký quỹ (Margin Trading) là một hình thức giao dịch sử dụng đòn bẩy tài chính, cho phép các nhà giao dịch có thể mua bán tài sản với số tiền lớn hơn mức họ có. Về cơ bản, giao dịch ký quỹ làm khuếch đại kết quả giao dịch. Từ đó phương pháp này có thể nâng cao lợi nhuận cho các nhà đầu tư.

Hình thức giao dịch này khá phổ biến trong các thị trường có sự biến động tương đối thấp như Forex, Stock. Ở thời điểm hiện tại, Margin đã trở nên phổ biến trong thị trường crypto. Do vậy, nắm vững định nghĩ Margin Trading là gì là bước đầu tiên khi tìm hiểu về hình thức giao dịch này.

Cách thức hoạt động của Margin Trading là gì?

Để hiểu hơn về bản chất Margin Trading là gì? Chúng ta sẽ tìm hiểu về cách thức hoạt động của phương pháp giao dịch này.

Một giao dịch Margin sẽ có hai vị thế là Long và Short.

Vị thế Long phản ánh dự đoán của nhà đầu tư rằng giá đồng coin sẽ tăng trong tương lai. Trong khi vị thế Short dự đoán giá tài sản sẽ giảm. Như vậy, khi bạn cho rằng giá coin tăng, khi đó bạn cần mở vị thế Long để mua tài sản và ngược lại.

Để thực hiện giao dịch, bạn sẽ được yêu cầu cung cấp một khoản tiền ký quỹ ban đầu để mở vị thế. Khoản ký quỹ ban đầu này có liên quan chặt chẽ đến đòn bẩy.

Giả sử bạn có số vốn là Y, đòn bẩy x. Điều này có nghĩ để mở vị thế LONG/SHORT, bạn sẽ vay một số tiền từ sàn giao dịch tương ứng với công thức: (x - 1) * Y

Ví dụ: Để mở một giao dịch $50.000 với đòn bẩy 10x thì số tiền bạn cần để ký quỹ là $5.000 và số tiền bạn cần vay trừ $45.000

Lợi nhuận sẽ phụ thuộc và khoản tiền đầu tư và mức đòn bẩy mà nhà đầu tư lựa chọn. Các nền tảng giao dịch hiện nay sẽ cung cấp các mức đòn bẩy khác nhau. Trong khi một số nền tảng cung cấp các đòn bẩy tương đối thấp như 2x, 5x, 10x thì một số nền tảng cung cấp đòn bẩy có thể lên tới 100x.

Trong trường hợp các nhà đầu tư thực hiện lệnh Long/Short nhưng giá thực tế đi ngược lại với dự đoán ban đầu, nếu số dư không đủ, sàn sẽ phát lệnh đóng vị thế giao dịch. Nó được gọi là Margin Call và điều này sẽ xảy ra khi khoản lỗ giảm xuống dưới mức quy định. Lúc này, sàn sẽ thanh lý để thu về số vốn vat, số chênh lệch lỗ sẽ trừ thẳng vào số vốn gốc.

Ví dụ về Margin Trading

Giả sử, bạn có số vốn ban đầu là $20.000. Giá BTC hiện tại ở mức $20.000 và bạn dự đoán giá sẽ tăng lên $21.000.

Nếu bạn thực hiện giao dịch Spot Margin mua 1 BTC, vậy khi mức giá tăng theo dự đoán, bạn sẽ có lợi nhuận là $1.000. Tuy nhiên, nếu bạn muốn gia tăng lợi nhuận gấp 5 lần, bạn sẽ mở 1 vị thế Long với đòn bẩy là 5x. Như vậy, bạn đã vay từ sàn một số tiền là $80.000, tổng số vốn bạn có là $100.000. Lúc này, bạn sẽ dùng số tiền này để mua 5 BTC.

Nếu giá diễn biến đúng như dự đoán tăng lên mức $21.000 và bạn đóng lệnh Long. Lúc này bạn đã bán 5 BTC với giá $21.000 và thu về $105.000. Sau đó, bạn cần trả lại $80.000 đã vay từ sàn. Kết quả, bạn đã tăng vốn gốc của mình từ $20.000 lên $25.000. Lãi $5.000 so với số tiền $1.000 nếu thực hiện giao dịch bình thường.

Trong trường hợp ngược lại, giá BTC giảm xuống $19.000 và chạm mức giá thanh lý. Lúc này sàn sẽ bán hết 5 BTC ở mức giá $19.000 và bạn cần trả lại $80.000 đã vay cho sàn. Tài khoản của bạn sẽ bị cháy tài khoản.

Ưu và nhược điểm của Margin Trading là gì?

Ưu và nhược điểm cũng là một phần không thể thiếu để trả lời câu hỏi “Margin Trading là gì?”. Là một hình thức được nhiều người dùng ưa chuộng khi tham gia thị trường, vậy các ưu và nhược điểm của Margin Trading là gì?

Ưu điểm

• Gia tăng lợi nhuận: Với hình thức giao dịch này, các nhà đầu tư có thể gia tăng lợi nhuận của mình lên gấp nhiều lần so với giao dịch coin thông thường, bằng cách sử dụng đòn bẩy tài chính. Hình thức này rất phù hợp với các nhà giao dịch có số vốn hạn chế bởi họ có thể có cơ hội kiếm lợi nhuận giống như các trader có số vốn lớn.
• Kiếm lợi nhuận ngay cả khi giá tăng hoặc giảm: So với hình thức giao dịch spot, bạn mua tài sản ở mức thấp và bán cao để thu lợi nhuận. Tuy nhiên, với Margin Trading, ngay cả khi giá của các đồng coin giảm, bạn vẫn có thể kiếm được tiền. Điều này được thực hiện khi bạn chọn vị thế short để giao dịch.

Nhược điểm

Nhược điểm lớn nhất của hình thức giao dịch Margin Trading là rủi ro rất cao.

• Rủi ro dùng đòn bẩy quá nhiều: Việc người dùng lựa chọn hình thức vay nhiều vốn từ sàn giao dịch để gia tăng lợi nhuận đồng nghĩa với việc các áp lực và rủi ro sẽ lớn hơn nhiều.
• Rủi ro từ biến động giá điện tử: Thị trường tiền điện tử có biên độ biến động giá rất lớn và liên tục. Vì vậy, bạn cần trang bị kiến thức rất tốt về phân tích kỹ thuật để có thể dự đoán xu hướng chính của giá và ra quyết định đầu tư đúng đắn.
• Rủi ro từ chính các nhà đầu tư: Kỹ năng phân tích thị trường, dự đoán các xu hướng không chính xác, đồng thời sử dụng đòn bẩy có tỉ lệ quá cao. Khi thị trường diễn biến ngược với kế hoạch đã đặt ra, việc thua lỗ sẽ càng nặng nề hơn.
• Rủi ro bị thanh lý vị thế: Khi thị trường đi ngược lại với các dự đoán về giá của nhà đầu tư, trong trường hợp tài khoản ký quỹ không đủ để duy trì vị thế ban đầu, lệnh của bạn có thể bị buộc thanh lý. Điều này đồng nghĩa với việc bạn sẽ mất khoản tiền ký quỹ ban đầu của mình.

Các thuật ngữ cần biết

Vậy các thuật ngữ cần nắm khi tìm hiểu về Margin Trading là gì?

• Đòn bẩy - Leverage: Đây là một sự hỗ trợ của sàn cho hoạt động giao dịch của bạn. Khi sử dụng đòn bẩy tài chính, bạn có thể giao dịch với mức tiền gấp nhiều lần số vốn hiện có.
• Vị thế - Position: Trong Margin Trading có 2 vị thế là Long và Short

• Giá thanh lý - Liquidation Price: Là mức giá mà khi giá đồng coin vượt qua mức giá này thì ngay lập tức hệ thống của sàn sẽ thanh lý hết số coin của bạn khi vào lệnh đó.

Khi nào nên sử dụng phương pháp Margin Trading?

Sau khi đã hiểu được Margin Trading là gì? Các ưu và nhược điểm cũng như những thuật ngữ cần phải biết. Chúng ta sẽ tìm hiểu các trường hợp sử dụng của phương pháp này.

Có thể nói, so với phương thức giao dịch thông thường, Margin Trading mang lại lợi nhuận lớn hơn rất nhiều. Tuy nhiên đi cùng với lợi ích đó là mức rủi ro cũng được tăng lên nhiều lần. Do vậy, bạn chỉ nên sử dụng phương pháp này trong những trường hợp sau:

• Bạn đã có kinh nghiệm tham gia thị trường crypto, có kiến thức về phân tích kỹ thuật, đọc và phân tích biểu đồ giá, hiểu về cơ chế và xu hướng tác động của thị trường. Với các trader mới chưa hiểu rõ Margin Trading là gì, cách thức hoạt động của nó và các sàn giao dịch thì không nên sử dụng phương pháp này.
• Khi thị trường có các dấu hiệu tăng hoặc giảm giá ổn định. Tuyệt đối không nên sử dụng Margin trong thị trường Sideway và không có xu hướng rõ ràng.
• Margin trading là công cụ giao dịch đắc lực trong thời gian ngắn hạn. Việc sử dụng Margin trong dài hạn có thể không lại hiệu quả và thường tiềm ẩn nhiều rủi ro tài chính.

Kết luận

Margin trading là một hình thức giao dịch được sử dụng phổ biến trong thị trường crypto giúp gia tăng lợi nhuận cho các nhà đầu tư. Loại hình đặc biệt phù hợp với các trader có số vốn hạn chế. Thông qua bài viết này, Market247.io tin rằng, bạn hiểu một cách rõ ràng Margin Trading là gì trong thị trường crypto. Nếu có bất kỳ câu hỏi nào, đừng quên gửi cho chúng tôi để được giải đáp một cách nhanh nhất.

Câu hỏi thường gặp

Các sàn giao dịch Margin Trading uy tín nhất hiện nay?

• FTX: FTX là một trong những sàn tốt nhất về giao dịch phái sinh. Cách tính đòn bẩy của FTX khác so với các sàn thông thường. Khi bạn chỉnh đòn bẩy bao nhiêu thì số tiền vào lệnh cũng sẽ như nhau chỉ khác về số tiền gốc. Điều này ảnh hưởng đến số tiền bạn nhận hoặc mất khi giá coin tăng hoặc giảm.
• Binance: Đây không còn là cái tên xa lạ đối với những người tham gia thị trường tiền điện tử. Đây là sàn giao dịch có số lượng người dùng và thanh khoản cao nhất thị trường hiện nay.

Đòn bẩy 100x trong tiền điện tử là gì?

Với đòn bẩy gấp 100 lần, 1 đô la có thể được giao dịch thành 100 đô la và các nhà giao dịch có thể nhận được tất cả lợi ích của 100 đô la để ROI của họ có thể đạt mức cao nhất.

Giới thiệu về Market247

Market247.io là kênh phổ cập kiến thức blockchain cho cộng đồng. Chúng tôi cung cấp những kiến thức hữu ích từ cơ bản đến nâng cao cho tất cả những ai muốn đi sâu vào thị trường blockchain và tiền điện tử. Market247.io tin chắc rằng “Đầu tư vào kiến thức sẽ mang lại lợi ích tốt nhất”.

Theo dõi chúng tôi tại:

• Twitter: https://twitter.com/Market247_io
• Telegram: https://t.me/Market247_news
• Cộng đồng: https://t.me/market247news
• Facebook: https://www.facebook.com/groups/market247.io

Bài viết liên quan

• Tìm hiểu về cơ chế bằng chứng cổ phần Proof of Stake - Market247.io